3. 投資信託で「金」に投資する際の注意点

投資信託で金に投資を始める前に、いくつかの注意点を確認しておきましょう。

3.1 「為替ヘッジ」の有無を確認する

投資信託の中には、為替変動の影響を抑えるか、あるいは積極的に狙うかを選べるタイプがあります。

  • 〇〇ファンド（為替ヘッジあり）
  • 〇〇ファンド（為替ヘッジなし）

金融用語の「ヘッジ」とは、リスクを回避するという意味合いで使われます。

為替ヘッジの有無は、為替レートの変動をどう捉えるかによって選択します。

  • 為替ヘッジあり：円安や円高の影響を極力排除し、純粋な金価格の変動によるリターンを期待したい方向けです。
  • 為替ヘッジなし：金価格の変動に加えて、円安による為替差益も期待したい方向けです。ただし、円高に振れた場合は損失が拡大するリスクも伴います。

3.2 保有中にかかる「信託報酬」

繰り返しになりますが、投資信託を保有している間は「信託報酬」というコストが毎日かかります。

積立投資は長期保有が基本となるため、この信託報酬ができるだけ低いファンドを選ぶことが、将来の運用成果に大きく影響します。

3.3 「金」への集中投資は避ける

近年のような金価格の上昇局面では、期待感から金への投資比率を高めたくなるかもしれません。

しかし、金は一般的に「有事の際の安全資産」として、資産を守る役割が期待されるものです。

特定の資産に集中投資するのではなく、預貯金や株式、債券など、値動きの異なる複数の資産に分散させるポートフォリオの一部として金を組み入れるのが理想的な考え方です。