2024年から始まった新NISAにより、投資信託の長期積立投資がこれまで以上に注目を集めています。中でも人気なのが、三菱UFJアセットマネジメント「eMAXIS Slim 全世界株式（オール・カントリー）」、通称「オルカン」と、「eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）」です。

資産形成に関心を持ち始めた人の中には、「人気のオルカンとS&P500、結局どちらを選ぶべきだろう？」と悩む人も多いでしょう。

そこで本記事では、新NISAの投資先として定番の2大ファンド「オルカン」と「S&P500」を徹底比較します。それぞれの基本的な違いや過去の運用実績をわかりやすく解説するので、ぜひ参考にしてください。

1. 3つのポイントの見出し

  •  オルカンは1本で全世界の約2500銘柄に分散投資でき、地政学リスクの軽減や値動きの安定性が期待できる。
  • S&P500は米国の優良企業500社に集中投資するため高いリターンを狙える一方、米国経済の下落リスクもダイレクトに受ける。
  • 目先のリターンに惑わされず自身の動機やリスク許容度で選ぶことが大切である。

 

2. オルカンは全世界にマルっと投資！

まずはファンドの中身と基本的な特徴を比較しましょう。オルカンとS&P500はいずれも低コストのインデックスファンドであり、分散投資に適した人気商品です。

オルカンは「オールカントリー」の略称で、名称のとおり全世界の株式市場を対象としています。先進国はもちろん新興国や日本も含め、約2500銘柄以上に分散投資しているため、たった1本で「世界全体にまるごと投資」できる点が最大の特徴です。

地域配分を見ると、組入比率トップはアメリカで約63%（63.0%）、次いで日本で約5％（5.1%）、その次に台湾（3.1%）、イギリス（3.0%）と続いており、実は全世界といっても米国株の割合が高くなっています。

実際、組入上位銘柄もNVIDIAやApple、Microsoftといった米国の大型ハイテク企業が並んでおり、米国市場から得られる成長恩恵をしっかり取り込める構成になっています。

とはいうものの投資先は世界中に広がっているため、一国依存のリスクは軽減されており、地政学リスク分散や値動きの安定性というメリットがあります。「どの国が今後伸びるか」を個人で予想する必要がない点も、初心者には心強いでしょう。