株式を買う際、配当や優待だけでなく、気になるのが「株価の変動」でしょう。

配当や優待を受けとっていても、株価の変動は社会情勢や企業業績などによって時に大きく動き、リターンに影響を与えるもの。

株式投資において、「株価の値上がり・値下がり」は見逃せない要因です。

今回は日本郵船（9101）について、配当金や株主優待、株価もあわせた「1年前に100株を買った人の本当のリターン」を確認します。

※記事中で記載の株価は全て終値となっています。
※株式分割の影響は全て遡及修正して株価を調整しています。

※編集部注：外部配信先では図表などの画像を全部閲覧できない場合があります。その際はLIMO内でご確認ください。

1. 日本郵船（9101）の配当金のリターンはいくらか

日本郵船の株式を1年前に買い、持ち続けたとすると、「2023年3月期の中間配当と2023年3月期期末配当」の計2回を受け取ることができます。

出所：日本郵船株式会社「2024年3月期 第1四半期決算短信〔日本基準〕（連結）」

すべての画像を見る(4枚)

なお、配当基準日を迎えた時点でリターンが確定したとします。

今回の検証では、以下のような想定となります。

  • 株式の取得日：2022年8月31日　
  • 株式の取得価格：3563円（取得日の終値）
  • 2023年3月期・中間配当：350円※
  • 2023年3月期・期末配当：170円※
  • 100株ベースの配当金のリターン：5万2000円

※日本郵船は2022年10月1日付で普通株式1株につき3株の割合で株式分割を行っているため、分割後で試算

それでは次に、株主優待のリターンを計算していきます。

2. 日本郵船の株主優待のリターンはいくらか

日本郵船は決算期（2023年3月期）現在、100株以上保有する方に向けて優待割引券を3枚提供しています（配布枚数は株数により異なる）。

出所：日本郵船株式会社「配当・株主優待」

優待割引券1枚につき1クルーズ1名10%の割引となります。なお、クルーズは、プランによって価格が異なります。

ここでは、10月開催横浜港出発の「秋の横浜・神戸クルーズ」を選んだ場合について試算します。K：ステートを選択した場合、２名1室利用時大人一人11万7500円です。そのため、1万1750円分お得になります。

同じプランで3枚の優待割引券を利用したと仮定します。そのため、優待のリターンは3万5250円です。